本文发表在 rolia.net 枫下论坛前言： 每天无所事事，混吃等死，写点东西以度时光。望大家完善补充。
加拿大具有延稅功能的投资
在加拿大除了注册的投资如RRSP，RESP中的投资具有延税功能外，当然他们的投资额是有限制的。但是如果有更多的钱想要延税投资一般有两种途径：1. 投资Corporate Class Fund；2. 利用Universal Life投资.
第一：投资Corporate Class Fund
Corporate Class Fund是专门为Non-Registered Investor设计的具有延税功能的基金类型，需要注意的是只有Capital Gain能够延税但是利息，红利并不具备此功能。只要在同一Fund Family（即同一投资公司的Corporate Class Fund）任意切换都不会涉及到税务问题（利息，红利除外），需要注意的是：
避免在Holding Period内切换，这样会有罚金的。
切换到Money Market Fund同样会涉及到税务问题，等同于Redemption
基于以上两点想要充分利用其延税功能，最好选择在同一投资公司投资但被选择的公司基金种类最好要齐全，这样我们有更多的选择可以根据市场而作出有效的切换,；另外尽量少选择Income Fund, Dividend Fund。这样可能会提高投资组合的风险，其实自从2006年11月政府改变了Income Trust Policy，无形中使Income Fund,Dividend Fund失去了吸引力同时也提高了他们的风险因为和从前比已经提高了分红股票的比例。最后当卖出基金时只有50%Capital Gain要交税, 剩余的50%是免税的。
第二：利用Universal Life投资
近几年来保险公司为了更多地吸引客户增大了Universal Life中的投资种类和范围甚至有的Universal Life投资选择多达几百种涉及加拿大各大投资公司（CI，Fidelity，Trimark，Dynamic等等）的各种基金。利用universal Life投资虽然能延税但天下没有免费的午餐，其弊端如下：
很多保险公司要加管理费这样无形中使你的投资收益缩水，因为这些管理费是加在基金的MER上的。
基金的切换不能保证及时，太多的Paper Work太多的中间环节。
每年有最大的投资额限制，超过的部分其收益同样会交税。
你的保险经纪的投资水平对投资收益的负面影响。
我个人认为保险和投资应该是分开的，另外在保险中投资的灵活性不足有局限性。但不可否认其最大的好处是Credit Protection，将来可能有债务的或想给下一代留下更多的财产的可以考虑。但需要指出的是到目前为止加拿大没有遗产税。还有一点好处是在最大投资额内的投资收益全部延税无论Interest,Dividend,Capital Gain。当从保险中取钱时根据情况决定是否交税。
基于以上分析，个人情况不同所以选择迥异。但我个人比较倾向于在Coporate Class Fund中投资。灵活，选择面广。更多精彩文章及讨论，请光临枫下论坛 rolia.net
加拿大具有延稅功能的投资
在加拿大除了注册的投资如RRSP，RESP中的投资具有延税功能外，当然他们的投资额是有限制的。但是如果有更多的钱想要延税投资一般有两种途径：1. 投资Corporate Class Fund；2. 利用Universal Life投资.
第一：投资Corporate Class Fund
Corporate Class Fund是专门为Non-Registered Investor设计的具有延税功能的基金类型，需要注意的是只有Capital Gain能够延税但是利息，红利并不具备此功能。只要在同一Fund Family（即同一投资公司的Corporate Class Fund）任意切换都不会涉及到税务问题（利息，红利除外），需要注意的是：
避免在Holding Period内切换，这样会有罚金的。
切换到Money Market Fund同样会涉及到税务问题，等同于Redemption
基于以上两点想要充分利用其延税功能，最好选择在同一投资公司投资但被选择的公司基金种类最好要齐全，这样我们有更多的选择可以根据市场而作出有效的切换,；另外尽量少选择Income Fund, Dividend Fund。这样可能会提高投资组合的风险，其实自从2006年11月政府改变了Income Trust Policy，无形中使Income Fund,Dividend Fund失去了吸引力同时也提高了他们的风险因为和从前比已经提高了分红股票的比例。最后当卖出基金时只有50%Capital Gain要交税, 剩余的50%是免税的。
第二：利用Universal Life投资
近几年来保险公司为了更多地吸引客户增大了Universal Life中的投资种类和范围甚至有的Universal Life投资选择多达几百种涉及加拿大各大投资公司（CI，Fidelity，Trimark，Dynamic等等）的各种基金。利用universal Life投资虽然能延税但天下没有免费的午餐，其弊端如下：
很多保险公司要加管理费这样无形中使你的投资收益缩水，因为这些管理费是加在基金的MER上的。
基金的切换不能保证及时，太多的Paper Work太多的中间环节。
每年有最大的投资额限制，超过的部分其收益同样会交税。
你的保险经纪的投资水平对投资收益的负面影响。
我个人认为保险和投资应该是分开的，另外在保险中投资的灵活性不足有局限性。但不可否认其最大的好处是Credit Protection，将来可能有债务的或想给下一代留下更多的财产的可以考虑。但需要指出的是到目前为止加拿大没有遗产税。还有一点好处是在最大投资额内的投资收益全部延税无论Interest,Dividend,Capital Gain。当从保险中取钱时根据情况决定是否交税。
基于以上分析，个人情况不同所以选择迥异。但我个人比较倾向于在Coporate Class Fund中投资。灵活，选择面广。更多精彩文章及讨论，请光临枫下论坛 rolia.net