我为什么买Universal Life?
我为什么买Universal Life? 我是一直很排斥保险的,尤其是保险经纪人,在中国的时候,碰到来办公室推销的经纪,一概让他们走,我们office门口贴着”保险推销和小贩非请勿入!“。其实,写字楼里哪有小贩? 来了加拿大后,才逐渐了解税、保险等东东。我有个朋友是在国内做保险精算师的,他曾经告诫过我一句话:保险就是保险,投资就是投资,不要混淆。我来加一年后,逐渐认识到保险的必要性,最初是决定买Term的,原因是便宜,而且符合保险和投资分开的原则。但是,随着研究的深入,发现Universal life的优点确实很多。而这些优点是由加拿大的Tax Act决定的。 加拿大的保险公司原来都是Mutual型的,也就是说,公司的所有者并不是股东,而是Policyholder. 从90年代起,一部分保险公司开始转型成股份公司。但是其总体的框架规范仍是作为“信托”来管理,也就是policyholder的钱是一起交给保险公司去做长期投资。保险公司是在替policyholder提供意外保障的同时也在进行长期理财,而在这理财的过程中,钱可以享受到免税的增长。这是问题的关键。 我们可以分析一下Universal life和Term的具体情况 Universal Life的优点: 1, Cost不变 2, 可以加入投资的成分(也可以不加),投资所得是TAX shelter的(同RRSP) 3, 一定可以拿到Insuer Sum.(保额) 4, 有creditor Protection (你破产的时候,保单中的cash value,保额是属于Beneficary的,你的债主拿不去—) 缺点:初期贵,50-60岁之后便宜(相对TERM) Term的优点: 1, 年轻时便宜 2, 灵活,比如3年后我想换到universal life 去,损失的机会成本很小,如果是交了三年的universal life,三年后要换,相对损失就大了。 缺点: 1, 年纪大了之后,保费会上升。(尤其是健康状况不好的时候) 2, 没有投资的功能 如果一定要进行量化的比较也可以。我曾经拿到过的term保价: 30万:290, 680, 1526, 4613, 12353,(均为每年) 我今年31,以上是我31,41 51, 61, 71岁时的年保费。 这一报价是基于renewable的,也就是说在41,51,61,71岁是不用再体检。如果接受体检,并发现健康状况和目前一样(可能性不大吧?)价格会便宜。 Universal life 30万, 900/年 如果有一定的计算能力可以自己算一下,两者的差别。 (我使用按8%, 免税增长,我活到76岁,两者的结果差不多一样) 8%正是一般保险公司的投资受益率。 当然,可以选择在65岁之后就不买保险了,可是,你(应该是你的家庭)损失了11年(也许21年以后的30万)。 几个值得考虑的问题: 1, 现在省钱,自己投资,可以吗? 除非在RRSP中,否则不能免税增长。 2, Universallife的保额一固定,30年后岂不是可能只够喝一杯咖啡? 保险公司提供一种Index的保费增长,你的保额和保费可以按照加拿大统计局公布的上年CPI(消费者零售物价指数)同步增长,也可以从1-8%选一个比例增长,但是不能高过8%. 3, 我现在没有钱,不存在投资的可能和必要。 用Universal life的保单固定保险成本,建立保单,等若干年后有钱的时候再投资。 4, 我死了的时候,也老了,孩子也大了,留钱没有用。 可以留给孙子嘛! 而且太太平均要比先生多活3-5年,也该给她留一些保障。 以上是我自己思考的一些问题,欢迎大家讨论。 说明,我是IT从业人员,以前在国内是在银行工作。本人不卖保险。 -jianghongca(steven) 2002-8-4